Снижение ключевой ставки Центробанка - самый ожидаемый экономистами политический ход. Напомним, резолюция по очередному ее снижению была принята Советом Директоров Банка России в сентябре текущего года. Поэтому сегодня ключевая ставка Центрального Банка России составляет 10 % годовых. Ее снижение произошло на фоне замедлившейся инфляции и на фоне повысившейся экономической активности. На Совете Директоров Банка России было принято решение удержать такой уровень ключевой ставки до конца 2016 года с перспективой дальнейшего ее снижения в начале 2017 года.
Ожидания экспертов и их мнения о снижении ключевой ставки Центробанка
Следует сказать, что решение директоров ЦБ о снижении ключевой ставки - вполне предсказуемое. Согласно проведенным опросам, его ожидало 65 % опрошенных респондентов – экономистов нашей страны. Ожидания связаны также с тем, что в июне 2016 года Центробанком было проведено снижение ключевой ставки с 11 % до 10,5 %. Центральный банк объяснил этот процесс наметившейся стабилизацией экономики после скачков инфляции.
О том, как отразилось снижение ключевой ставки в июне месяце 2016 года на военной ипотеке, можно узнать из статьи: "Снижение ключевой ставки ЦБ, что ожидать от военной ипотеки".
В оценке этого факта - снижения ключевой ставки в июне 2016 года, среди политиков и экспертов произошло разделение мнений. Одни стали утверждать, что это шаг к восстановлению экономики, другие назвали это «замыливанием глаз».
Те эксперты по военной ипотеке, которые считали снижение ключевой ставки на 0,5 % "замыливанием глаз", согласились, что нынешний показатель ключевой ставки в 10 % - это уже явно положительная многообещающая тенденция. Но и этого еще недостаточно для явного сокращения процентной ставки по военной ипотеке. По утверждениям экспертов: чтобы ощутить реальные сдвиги в положительную сторону и увидеть снижение ставок по военной ипотеке - следует снизить ключевую ставку еще на 1,5 процента.
По факту же мы видим плавное снижение, но и это – неплохой знак. Особенно, если брать для анализа период с июня по сентябрь 2016 г. Такой положительный сдвиг ключевой ставки в сторону спада закономерен в связи с сокращением уровня инфляции, который можно было наблюдать в течение последних несколько месяцев.
К примеру, по официальным данным, за лето инфляция снизилась на 0,6 процентных пунктов. В августе ее показатель составлял менее 7 %. Инфляционные ожидания россиян также меняются. Исходя из данных ЦБ, в августе нынешнего года, процент граждан, ожидающих замедление инфляции, увеличился на 2 п.п. и составил 18 %.
Стоит отметить, что не одна инфляция является основным движущим фактором, влияющим на ключевую ставку. На ее показатель влияют и данные об экономической активности. К примеру, на нынешнюю ставку оказало влияние также решение правительства об отмене второй индексации пенсий. Именно такой шаг правительства, как утверждают аналитики, поспособствовал снижению инфляционных рисков. Некоторые эксперты сетуют, что данное понижение ключевой ставки слишком медленное. Они аргументируют свое мнение следующими факторами:
- скользящая средняя инфляция за последние пять месяцев снизилась до семи процентов;
- наблюдается существенное повышение цен на нефть;
- курс нацвалюты сейчас относительно стабилен.
Что будет с военной ипотекой в ближайшей перспективе?
Национальное Рейтинговое Агентство, которое следит за динамикой спада ключевой ставки Центробанка, по итогам такой тенденции прогнозирует улучшение климата на рынке ипотечного кредитования военнослужащих. Но предупреждает, что в первый месяц на кредитных продуктах, для участников НИС, данное решение ЦентроБанка существенно не отразится. Полноценный положительный эффект понижения ставки может проявиться в полной мере лишь ближе к концу года. Вот тогда-то, вероятнее всего, банки и пересмотрят свою политику ставок по военной ипотеке.
Но, в ожиданиях уменьшения ставки по военной ипотеке, нельзя забывать и о том, что программа НИС пользуется повышенным спросом, и в планах банков – увеличение объемов выдаваемых кредитов. Так, банк ВТБ24, в сравнении с прошлым годом, план по выдаче военной ипотеки увеличил на 15 процентов. Сбербанк на второе полугодие 2016 года запланировал выдать по военной ипотеке кредитов столько, сколько было выдано в 2015 году.
Фактор, который будет препятствовать в ближайшей перспективе сильному снижению ставок по военной ипотеке – это желание банков удержать свой доход на высоких позициях, следовательно – удерживать ставки в существующем размере еще какой-то период времени.
Аналитики Независимого Рейтингового Агентства приводят еще один аргумент, согласно которому не следует ожидать быстрого и кардинального сокращения ставки по военной ипотеке. Они ссылаются на динамику показателей 20 крупнейших банков страны по параметру чистых активов. Специалистами-экспертами проводился анализ показателей данных банков с мая по сентябрь текущего года. Прослеживаемая тенденция: июньское понижение ключевой ставки на 0,5 % отразилось на ставках по ипотечному кредитованию военных снижением всего на 0,03 %.
Такое столь незначительное понижение ставок по кредитованию участников НИС объясняется тем, что банки пересматривают ипотечные ставки не только исходя из динамики ключевой ставки Центробанка, но и исходя из стоимости ресурсной базы и потребностей самих потенциальных заемщиков в определенных кредитных продуктах.
Аналитики Независимого Рейтингового Агентства склонны полагать, что скорость реакции банков-партнеров НИС на динамику изменения ставки Центробанка не зависит от масштаба и популярности банка. Все банковские структуры ведут себя примерно одинаково "робко" в вопросах понижения ставок.
Но все же такая политика Центробанка дала положительный сигнал бизнесу. Эксперты по военной ипотеке и аналитики утверждают, что число военных, желающих приобрести жилье по военной ипотеке, с уменьшением ключевой ставки (следовательно, уменьшением, пусть и незначительным, процентных ставок по военной ипотеке) будет увеличиваться. Складывающаяся тенденция неизбежно отразится на уровне финансовой стабильности застройщиков, в том числе за счет оптимизации ставок по кредитам для самих застройщиков. Что в свою очередь должно привести к сокращению количества «недостроев», а соответственно – и числа пострадавших дольщиков.
Учитывая все выше описанные факторы, остается ждать новогоднего периода, когда, по обещаниям экспертов, осуществится столь ожидаемое участниками НИС уменьшение ставок кредитования участников НИС.
Кроме того, можно сделать дополнительный вывод: бояться оформлять военную ипотеку не нужно. Те, кто до сих пор не решил что лучше: копить средства на именном счету либо вкладывать в недвижимость, полезной для прочтения станет статья: "Что выгоднее: взять кредит сейчас или копить накопления на счете участника НИС?".
На нашем сайте мы своевременно отражаем изменения ставок по военной ипотеке, поэтому следить за их снижением можно, посещая раздел "Программы банков, осуществляющих ипотечное кредитование военнослужащих-участников НИС".
